0歳からNISA解禁。子どもは“未上場スタートアップ”、親はCFOとしてどう資本政策する？

みなさん、おはようございます！こんにちは！こんばんは。
Jindyです。

あなたの家族は、“なんとなく貯金”と“CFOの資本戦略”、どちらで子どもの18歳を迎えますか？

「0歳から投資できます」――そんなニュースが現実味を帯びてきました。政府・与党は、新NISAのつみたて投資枠について年齢制限をなくし、0歳から使える「こどもNISA（仮称）」を創設する方向で調整しています。子ども名義で口座をつくり、年間の投資上限は60万円、非課税で持てる枠は600万円、引き出しは12歳から…といった案が報道されています（2025年12月時点）※制度の中身は今後変更される可能性があります。

このニュースを聞くと、多くの親御さんが思うのは「うちもやったほうがいいの？」「そもそも何から考えればいいの？」というところではないでしょうか。教育費も不安、老後も不安。そこに「こどもNISAまで…」と、頭の中のToDoリストがさらに増えてしまいそうです。

でも視点を少し変えると、この制度は「家族全体のお金の設計図」をアップデートするチャンスでもあります。この記事では、子どもを“人的資本を持つ未上場スタートアップ”、親をそのスタートアップを支える“CFO（最高財務責任者）”と見立てて、家族のお金を一枚のバランスシート（貸借対照表）で捉えてみます。

・子どもの教育費
・こどもNISAで育てる金融資産
・親の新NISAや老後資金

これらをバラバラに考えるのではなく、「一つのプロジェクトの中でどう資本配分するか？」という発想で整理していくのがこの記事のゴールです。難しい会計用語や数式は使いません。イメージとしては「自分の家が1社のスタートアップ企業で、自分はそのCFOになったつもりで数字を眺める」くらいの感覚で読んでいただければOKです。

記事の中では、こどもNISAを0歳から始めた場合、18歳の時点でざっくりどれくらいの金額になりそうかのイメージ表も用意します。「堅実モード」「標準モード」「攻めすぎモード」くらいの3パターンで、あくまでシミュレーションとして眺めてもらいます。

さらに、「これをやると後悔しやすいNG運用例」も具体的に紹介します。たとえば、
・教育費なのに、短期で大きく増やそうとしてハイリスク商品に全振りする
・親の投機資金を、子ども名義の口座に紛れ込ませてしまう
・12歳以降にお金が必要になるタイミングを考えず、ギリギリまでフルリスクで運用し続ける
…といったパターンです。

「0歳から投資」が当たり前になる時代は、良くも悪くも“自己責任ゲーム”の難易度が一段上がります。その中で、親がCFOとして冷静に資本政策を考えられるかどうかが、子どもの将来の選択肢にも、親自身の老後にも効いてきます。

この記事を読み終えるころには、
・こどもNISAの「位置づけ」と「限界」がなんとなくわかる
・教育費と老後資金を、一枚の家計バランスシートで考える感覚がつかめる
・「うちはどのくらいリスクを取っても大丈夫か？」のざっくりした軸が持てる

このあたりを持ち帰ってもらえるように、できるだけかみ砕いてお話ししていきます。

1 家族を一つの“企業”として見る
2 0歳から18歳まで、こどもNISAはいくらになりそう？
3 “やっちゃいけない運用例”とCFOとして決めておきたいルール
4 結論：0歳からの資本政策は「今日の小さな一歩」から始まる
- 4.1 深掘り：本紹介

家族を一つの“企業”として見る

あなたの家は「○○株式会社」？

まずイメージの話からいきましょう。

あなたの家を「○○ファミリー株式会社」とします。
社員は家族、社長は親、そしてこれから大きく成長していく“未上場スタートアップ”が子どもです。

CFO（最高財務責任者）は誰かというと…そう、あなた（親）です。

CFOの仕事はシンプルに言うと、

入ってくるお金を把握する
出ていくお金をコントロールする
将来のために「どこにどれくらいお金を置いておくか（配分）」を決める

この3つです。
ここに「こどもNISA」という新しい選択肢が1個増えそうだ、というのが今回のニュースです。

いきなり制度の細かい話に行くと混乱するので、まずは“家族を会社にたとえる”ことで、頭の中を整理しやすくしていきましょう。

家計をざっくり「バランスシート」で見る

バランスシート（貸借対照表）と聞くと、一気に難しそうですが、ここでは超ざっくりで大丈夫です。

左側：今持っているもの（資産）
右側：それをどうやって用意したか（負債＋自分のお金）

このくらいのイメージでOKです。

家族で考えると、こんな感じになります。

資産
- 現金・預金
- 親のNISAやiDeCoなどの投資
- こどもNISAで積み立てる投資
- すでに払った学資保険　など
負債
- 住宅ローン
- 教育ローン　など
自分たちの元手（ざっくりの純資産）
- これまで貯めてきたお金＋これから稼げる力（人的資本）

ここでポイントになるのが、子どもも「人的資本」を持つスタートアップだという視点です。

親：すでに“上場済み企業”みたいなもの（年収やキャリアがある程度見えてきている）
子ども：まだ売上ゼロだけど、将来のポテンシャルは未知数のスタートアップ

こどもNISAは、この“スタートアップの成長に向けた資本”をどう用意するか、という話だと考えるとスッと入ってきます。

「教育費」「こどもNISA」「親の老後」をバラバラにしない

多くの家庭で起きがちなことは、

教育費は教育費
親の老後資金は老後資金
こどもNISAは「なんかお得そうな制度」

と、全部別々の箱で考えてしまうことです。

でも、実態としてはお金の“元”は同じです。
給料という1本の川から、

今の生活費
子どもの教育費
親の老後資金
そして新たに「こどもNISA」

が取り合いをしているイメージに近いです。

だから本当は、

「うちの家計として、総合的にどこにどれくらい配分するのがちょうどいいか？」

を考えないといけません。

例えば、

教育費を全部現金で貯めるのか
一部をこどもNISAで長期運用して、残りを普通預金に置くのか
親のNISAも使いながら、家全体として“リスクの取りすぎ”になっていないか

こういった視点で、「家族トータルの資本政策」を決めていくのがCFOとしてのスタンスです。

CFOとしてまずやることは「現状の棚卸し」

とはいえ、いきなり完璧なバランスシートを作る必要はありません。
最初の一歩として、CFOがやるべきことは“ざっくり棚卸し”です。

紙でもスマホのメモでもいいので、次の3つを書き出してみてください。

今ある資産
- 普通預金の合計
- 投資（NISA・iDeCo・特定口座など）の現在額
- 学資保険の解約返戻金の目安
これから必要になりそうな大きなお金
- 子どもの進学費用（ざっくりでOK。例えば「大学まで行くなら合計1,000万くらい」など）
- 自分たちの老後資金（今の年金見込み＋自分たちで用意したいイメージ）
毎月のキャッシュフロー（ざっくり）
- 手取りの合計
- 毎月だいたいどのくらいは貯金に回せているか

この3つだけでも書き出すと、

「そもそも今は、こどもNISAにいくら回せそうなのか」
「逆に、今は無理して投資よりも、現金のほうを厚くするべきでは？」

といった感覚が見えてきます。

こどもNISAは、ニュースだけ見ると「やらないと損！」に見えがちですが、本当に大事なのは、

“自分の家のバランスシートの中で、どのポジションに置くか”

を考えることです。

この視点さえ持てれば、SNSで「こどもNISAやらないのは情弱」といった極端な情報に振り回されず、自分のペースで判断できます。

このセクションでは、

家族を「○○株式会社」にたとえる
子どもは“人的資本”を持つ未上場スタートアップ
こどもNISAは、そのスタートアップの成長を支える「資本の置き場所」のひとつ

というイメージを作りました。

次のセクションでは、具体的に「0歳からこどもNISAを始めたら18歳でいくらくらいになりそうか？」を、ざっくりシミュレーションしながら、教育費との付き合い方を考えていきます。

0歳から18歳まで、こどもNISAはいくらになりそう？

まず「ざっくりイメージ」が持てればOK！

ここからは、いよいよ数字の話です。

「年間60万円・累計600万円くらいまで投資できる“こども枠”をつくる案がある」
「0歳から18歳未満まで使える“こどもNISA”を2026年度から始める方向」という情報も出ている

など、報道によって細かい条件は少しずつ違います。
制度の最終形は、これから決まっていく段階です。

なのでこの記事では、「もし年間60万円を10年間積み立てて、合計600万円を18歳まで運用したらどうなりそう？」という、あくまで一例でイメージをつかむことにします。

ポイントは2つだけです。

「利回り（りまわり）」＝1年でどれくらい増えたかの割合
積み立てる年数（どのくらい長く続けるか）

この2つを変えると、同じ“元手600万円”でも、18歳のときの金額がわりと変わってきます。

シミュレーションの前提を決める

まず前提を整理します。今回のざっくりシミュレーションは、こんなイメージです。

0歳〜9歳まで、毎年60万円ずつこどもNISAで積み立てる
- 60万円 × 10年＝ 元本は合計600万円
10歳〜18歳は、新たな積み立てはせず、そのまま運用だけ続ける
18歳になる頃の金額を、3パターンの利回りでざっくり見る

利回りの3パターンは、こんなイメージで置いてみます。

堅実モード：年2％（かなり控えめな想定）
標準モード：年4％（バランス型の投資信託イメージ）
攻めモード：年6％（株式多めの攻めたイメージ）

※もちろん、これはあくまで机上の計算です。
現実の相場は毎年上下しますし、「絶対この数字になる」というものではありません。数字そのものよりも、「利回りが2％違うと、こんなに差が出るんだな」という感覚をつかむためのものだと思ってください。

ざっくり表：18歳時点でいくらくらい？

では、さっそく結果をざっくり表にしてみます。

前提：

毎年60万円を10年間積み立て（合計600万円）
その後は追加なしで18歳まで運用
利回りは毎年一定と仮定（※現実は上下します）

モード	利回りのイメージ	18歳のときの金額（ざっくり）	利益（増えたぶんのイメージ）
堅実モード	年2％	約770万円	約170万円
標準モード	年4％	約990万円	約390万円
攻めモード	年6％	約1,260万円	約660万円

元本（自分で入れたお金）は600万円です。

年2％でも、約170万円プラス
年4％なら、約400万円近くプラス
年6％まで攻めた想定だと、600万円が1,200万円超にふくらむ可能性もある

もちろん、これは「きれいな右肩上がりモデル」の話です。
現実には、ある年はマイナス、大きくプラスの年もある…というジェットコースターを乗りこなしながら、トータルでこのぐらいに落ち着いたと仮定しているだけです。

ここで大事なのは、

「18年という時間を味方につけると、“元本600万円”のパワーがかなり変わる」

という感覚です。

教育費と組み合わせるとどう見える？

じゃあ、この金額は教育費の中でどんな立ち位置になるでしょうか。

ざっくりとした目安ですが、大学だけを取り出すと、こんなイメージがよく出てきます。

国公立大学4年間：約250万円
私立大学文系4年間：約400万円
私立大学理系4年間：約550万円
私立医学部6年間：2,000万円以上

もちろん、塾・予備校・高校までの費用などを入れると、トータルの教育費はもっと大きくなります。

先ほどのシミュレーションと重ねてみると…

堅実モード（約770万円）：
→ 国公立の大学費用だけなら、かなり余裕でカバーできるイメージ
標準モード（約990万円）：
→ 私立文系〜理系の学費＋α（仕送りの一部など）も視野に入る
攻めモード（約1,260万円）：
→ 私立理系＋下宿費の一部までカバーできるかもしれないレベル

ここから見えてくるポイントは2つです。

こどもNISA“だけ”で教育費全部をまかなうのは、さすがにキツい
- 塾・習い事・高校・私立中学などまで含めると、1,000万円を超えてくることも普通にあります。
- こどもNISAは、「教育費の山」のうち大学以降を中心にカバーする“強力なサブエンジン”くらいに考えるのが現実的です。
それでも、あるとないとでは“選択肢の自由度”が大違い
- 「実家から通える国公立しか現実的じゃない」
- 「私立理系や海外大は、宝くじレベルの奇跡がないと無理」
  という状態から、
- 「頑張れば、下宿や私立も現実的に検討できる」
  くらいまでは、一気に景色が変わります。

ここで、CFOとしての考え方が効いてきます。

「うちの家計バランスシートで見たとき、
　こどもNISAでどのくらい“教育費の山”をカバーできたら合格ラインか？」

例えば：

親の老後資金も心配 → こどもNISAでは“大学費用の半分くらい”を狙う
親の年金や退職金にそこそこ余裕がありそう → “大学費用＋留学1回分くらい”を視野に入れる

…という感じで、“目標金額”をざっくり決めると、毎年の積立額やリスクの取り方も決めやすくなります。

「児童手当をコアにする」という考え方

初心者でも取り入れやすいのが、

「児童手当を、そのままこどもNISAの積立原資にする」

というやり方です。

今まではそのまま生活費の足しにしていた
普通預金に入れっぱなしで、特に目的なく貯まっている

というケースも多いはずです。

こども向けNISAの解説では、児童手当をベースにして自動積立を設定する案がよく紹介されています。

生活費からムリにひねり出すのではなく
「もともと子どものための給付」を、「将来のための積立」に変えるだけ

この発想にすると、心理的なハードルがかなり下がります。

シミュレーションから見えてくる“ほどよい期待値”

ここまでの話をまとめると、

18年という長い時間をかければ、“元本600万円”が“770万〜1,260万円”程度にふくらむ可能性がある
こどもNISAは、「教育費の全部」ではなく「大学以降を中心に支えるサブエンジン」と考えるとリアル
児童手当をコアにすれば、「新しい負担感」をあまり増やさずにスタートできる

というあたりが見えてきます。

ここで重要なのは、

「攻めモードの1,200万円超」を“夢の上限ライン”くらいに見ておき、
堅実〜標準モード（770万〜1,000万円前後）を現実的な射程として考える

ことです。

このくらいの温度感で考えておけば、

SNSで「年利10％で回せば…」みたいな投稿を見ても、
「いやいや、うちはそこまでギャンブルしない」と落ち着いてスルーできます。

このセクションでは、「0歳から18歳まで、こどもNISAを使うとどれくらいの規模感になりそうか」をざっくりつかみました。

次のセクションでは、CFOとして絶対に押さえておきたい

「これはやっちゃアカン」NG運用例
リスクの取り方・引き出しタイミングの考え方

を、初心者向けにかみ砕いて整理していきます。

“やっちゃいけない運用例”とCFOとして決めておきたいルール

こどもNISAは「攻める場所」じゃなく「守りながら育てる場所」

ここまで見てきたように、こどもNISAはうまく使えば、18年という長い時間を味方につけて、子どもの選択肢を増やしてくれる強い味方です。

ただし一方で、

「どうせ非課税なら、ここで一発当てたい…」
「株で増やして、教育費も老後もぜんぶ解決したい…」

みたいな気持ちがムクムクと出てきやすい場所でもあります。

ここで大事なのは、

こどもNISAは、“大勝負をする場所”ではなく、“時間を味方につけてコツコツ育てる場所”

というスタンスです。

このセクションでは、CFOとして絶対に避けたい「NG運用例」と、安心して続けるための「マイルールの決め方」を見ていきます。

NG例その1：教育費なのに“カジノ運用”をしてしまう

まず一番わかりやすい失敗パターンです。

教育費として使うつもりのお金を、ハイリスク商品に全ツッパする

イメージとしては、

レバレッジがかかっている商品（値動きが2倍・3倍になるタイプ）
1社の株だけを大量に買う
新興国の超ハイボラティリティなテーマに全集中　…など

こういうのは、「当たればデカいけど、外れたら一気に半分以下」みたいな世界です。

ここで冷静に考えたいのは、

「このお金が、大学の入学金や初年度の学費になるかもしれない」

という事実です。

18歳の春に大きく値下がりしていたら？
「学費で使うから、今このタイミングで売るしかない」というときに暴落していたら？

そのとき、「いや、10年後に戻るはずだから放置しよう」とは言えません。必要なときに売らざるをえないお金だからこそ、「カジノ運用」はNGになります。

CFOとしての対策

こどもNISAでは、1本または少数の“分散された投資信託”だけにする
- 例：全世界株式や先進国株式など、たくさんの会社に分散されているタイプ
レバレッジ商品や個別株は、「親の趣味枠（特定口座など）」でやる
「教育費として使うお金」は、攻めすぎない・一発逆転を狙わないと決めておく

NG例その2：親の“投機枠”を、子ども名義にねじ込む

次のNGは、もう少しリアルな話です。

本当は親が短期勝負したいお金を、こどもNISA口座で運用してしまう

たとえば、

自分のNISA枠や口座はすでにパンパン
でも、まだ「こどもNISA枠」がガラ空き
「じゃあ、こどもの枠でちょっと短期の売買もしちゃおうか…」と発想してしまう

これは、気持ちはわかるのですが、CFOとしては完全にアウトに近い運用です。

なぜかというと、

目的が「子どもの将来のため」ではなく、「親の投機枠の延長」になっている
短期売買を繰り返すと、
- 売るタイミングを外したときに、「学費に使えない」という事態も起こりやすい
子どもが大きくなったとき、「なんでそんなギャンブルしてたの？」と説明しにくい

といった問題が出てくるからです。

CFOとしての対策

口座ごとに「目的」をハッキリ決める
- 親のNISA：自分たちの老後や資産形成
- 特定口座：短期売買・遊び枠
- こどもNISA：子どもの教育費・将来の選択肢のため
こどもNISAでは、「売買回数を少なくする」「基本は積立＋長期保有」というルールを決める
「これは子どものお金」と、自分の中で線を引く

「これは子どものお金だから、親の欲は持ち込まない」と決めてしまうと、判断が一気に楽になります。

NG例その3：引き出しタイミングを考えず、ギリギリまでフルリスク

もう一つのよくある落とし穴が、

必要になる時期を考えず、18歳直前まで“フルリスク運用”を続けてしまう

というパターンです。

教育費として使うタイミングは、ざっくりこんな感じでやってきます。

高校入学
大学受験・入学金
大学の授業料・仕送り

こどもNISAの「引き出しは12歳からOK」というような案が出ているのは、
「中学・高校・大学と、徐々にお金が必要になるから」という事情もあります。

ところが、

「せっかく18年運用するんだから、最後の最後まで株100％でいきたい」
「ギリギリまで増やしたいから、売却は18歳の直前でいいや」

という考え方をすると、「使う直前の暴落」にモロに巻き込まれるリスクが高くなります。

CFOとしての対策

「いつ、どのくらいお金を使うか」をざっくり決めておく
- 例：
  - 高校入学時に◯◯万円
  - 大学入学時に◯◯万円
そのタイミングの2〜3年前から、少しずつリスクを下げていく
- 投資信託を一部売って現金にしておく
- 株式比率を下げ、値動きの小さい商品に切り替える
「“出口戦略”も含めて運用」と考える
- 買うときだけでなく、「いつ・どうやって売るか」までセットでイメージする

「必要なときに、ちゃんと現金で用意できる」
これができてこそ、CFOの仕事は完了です。

CFOとして決めておきたい“マイルール”

ここまでのNG例を踏まえて、こどもNISAを安心して続けるために、CFOとして次のような「マイルール」を決めておくと楽になります。

① 目的
→ 「大学以降の教育費＋将来の選択肢のため」とハッキリ言葉にする
② 積立額の上限
→ 「児童手当＋無理のない範囲の上乗せ」にとどめる
→ 生活防衛資金（生活費の6か月〜1年分）ができるまでは、積立を増やしすぎない
③ 投資商品の範囲
→ 分散されたインデックス型の投資信託をメインにする
→ レバレッジ商品・個別株はこどもNISAでは買わない
④ 点検のタイミング
→ 年に1回、「残高」と「必要な時期」を眺める日を決めておく
→ そのタイミングだけ、リバランスや売却を検討する（普段は画面を見すぎない）
⑤ 家族での共有
→ 子どもが中学生・高校生になったら、ざっくり状況を見せて、「あなたのためのお金だよ」と話す
→ お金の話を“タブー”にしない